Category: 每日市场分析

美股再次收高——纳指上涨1% 昨日美股市场延续涨势，投资者将注意力集中在美联储可能降息以及贸易协定的积极消息上。中美达成贸易框架协议以及美印接近达成协议的消息刺激了市场风险情绪，三大股指全面上涨，道指上涨0.94%，纳指上涨0.97%，标普500上涨0.80%，距离历史高点仅一步之遥。美债收益率继续下行，2年期国债收益率下跌6.7个基点至3.713%，10年期收益率下跌5.3个基点至4.238%。美元持续走低，DXY美元指数下跌0.25%至97.30。油价小幅上涨，布伦特原油上涨0.13%至67.77美元，WTI原油上涨0.52%至65.26美元。黄金仍维持在近期的震荡区间内，收跌0.11%，报3328.06美元/盎司。 市场关注焦点：美联储降息预期 随着地缘政治风险在过去几日暂时降温，市场重新将焦点转向基本面。美联储仍是市场最关注的核心。近期降息预期有了明显升温。美联储副主席Michelle Bowman此前表示，她认为7月可能会降息，尽管市场对此持保留态度，部分原因在于她是特朗普任命的官员。但即便如此，7月降息的概率也已经升至20%。美国的经济数据的确在支持降息的方向发展，然而，美联储内部仍然对关税和贸易的不确定性保持警惕，尤其是主席鲍威尔本人。当前市场对于9月降息的预期大幅升温，预计降息25个基点的概率已经上升至75%，而一周前该概率为56%，一个月前仅为47%。交易员将密切关注接下来的PCE物价指数以及任何有关关税的最新消息，这些都可能在未来几天带来更大的市场波动。 交易员今日关注：通胀数据 交易员在接下来的交易日中将再次把注意力放在基本面上，尤其是即将公布的各大通胀数据。尽管地缘政治风暴在过去两天有所缓解，但近期的大幅波动让交易员依然保持高度警惕。亚洲时段，焦点将集中在日本市场，东京核心CPI将率先公布，市场预期年率将维持在顽固的3.3%。欧洲市场则关注西班牙初值CPI（预期年率2.0%）。不过，今日市场最关注的仍然是纽约时段开盘后不久将公布的美联储最看重的通胀指标——核心PCE物价指数。市场预计该指标月率仅上涨0.1%，如果符合预期，美联储的降息概率将进一步上升。与此同时，加拿大GDP（预期月率持平0.0%）也将在同一时间公布。此外，美国密歇根大学消费者信心修正值将在晚些时候发布，但市场普遍认为，美国的核心PCE通胀数据将成为主导市场情绪的关键因素。 IC Markets Global 中文团队 中文官网: https://www.icmapac.com Email: support.cn@icmarkets-cs.com 微博：@IC小帮手

​​美国股市在紧张局势缓解中整理——纳指上涨0.3% 在投资者评估中东局势缓和以及鲍威尔完成第二天国会作证后，美国股指昨日出现小幅整理。道琼斯指数下跌0.25%，标普500指数微跌0.02%，而纳斯达克指数上涨0.31%。美元兑主要货币继续回落，美元指数（DXY）下跌0.24%，报97.70，接近年度低点。美国国债收益率也有所下滑，2年期收益率下降1.2个基点至3.781%，10年期收益率下跌0.4个基点至4.291%。油价相对平稳，从近期低点反弹，布伦特原油上涨0.73%，至67.72美元，WTI原油上涨0.87%，至64.92美元一桶。黄金同样自低位反弹，日内上涨0.24%，收于3331.89美元每盎司。 当前环境下美元持续承压 在当前的市场环境下，美元持续承压，多个主要货币正试图突破新的区间。美元指数目前已跌至今年新低，低于97.50，主要受欧元走强影响（欧元在DXY中的权重占57%）。如果类似走势在其他主要货币中复制，美元可能会进一步进入新的下行区间。英镑今日已刷新年内新高，瑞士法郎也可能在接下来一两个交易日内突破。澳元和纽元目前也接近年内高点，预计今日有望继续走高；而日元和加元则处于中间区间。交易员接下来将密切关注这些货币的走势，尤其是如果这些突破能够在日线图上维持24小时以上，那么美元将确认存在更大的下行风险。 今日关注美国数据 市场今日将重点关注美国的数据，同时紧盯新闻动态以获取任何地缘政治更新。亚洲交易时段的宏观经济数据较少，而欧洲时段虽然没有一级重要数据公布，但英国市场会受到关注，英国央行行长安德鲁·贝利将出席英国商会的讲话。纽约开盘后，美国将公布一系列关键数据，其中最受关注的是最终GDP数据，预期环比下降0.2%，若与预期存在偏差，可能会引发金融市场的波动。此外，市场还将关注每周初请失业金人数（预期244K）、耐用品订单（预期环比增长8.6%）以及核心耐用品订单（预期环比增长0.1%）。晚些时候，待定房屋销售数据（预期环比增长0.2%）也将公布，为今日的交易日画上句号。 IC Markets Global 中文团队 中文官网: https://www.icmapac.com Email: support.cn@icmarkets-cs.com 微博：@IC小帮手

美国股市因投资者乐观情绪走高——纳指上涨 1.4% 昨日交易中，美国三大股指全线上涨，因市场对中东停火前景持乐观态度，推动纳斯达克创下自今年2月以来的首次历史新高。道琼斯指数上涨 1.19%，标普 500 指数上涨 1.11%，纳斯达克则大涨 1.43%，刷新历史纪录。尽管美联储主席杰罗姆·鲍威尔对何时降息仍持谨慎态度，美国国债收益率仍小幅走低，2年期国债收益率下降 3.8 个基点至 3.825%，10年期下降 5.3 个基点至 4.294%。美元也承压下跌，美元指数（DXY）下滑 0.20% 至 97.97。油价则因停火消息大幅下跌，布伦特原油下跌 5.18%，报 67.78 美元/桶，WTI 原油下跌 5.11%，至 65.01 美元/桶。避险情绪回落使黄金价格下跌 1.35%，收于每盎司 3,323.00 美元。 市场乐观是否过度？ 全球市场近期对风险资产的热情高涨，但部分投资者开始担心“好消息”可能已被过度计价。尽管当前市场普遍聚焦于中东停火的消息，但事实上该停火协议在数小时内即被打破，凸显其脆弱性。同时，市场对美联储降息的预期升温，也助推纳指创下新高。然而，鲍威尔在昨日对众议院金融委员会作证时，仍对降息时机持保留态度。此外，美国即将于7月9日公布关税相关数据，目前仍未明确。这些因素一旦出现反转，可能会迅速推翻近期的涨幅，大多数交易员预计未来几日波动性将进一步上升。 日内宏观事件清淡，地缘政治主导市场情绪 今日的宏观经济日历相对清淡，因此市场预计地缘政治消息将继续主导市场方向。亚洲时段的焦点将集中在澳大利亚市场，最新CPI数据将于悉尼早盘公布，市场预期同比数据将略降至2.3%。若数据明显偏离预期，澳元可能出现剧烈波动，目前澳元已接近年内高位。欧洲时段缺乏重要数据，但纽约开盘后市场将再次关注鲍威尔的证词，尽管通常第二天的发言影响较小。此外，美国还将公布新屋销售数据（预期为 69.4 万套）及原油库存变动（预期为减少120万桶）。总体来看，大多数交易员预计今日市场将继续受新闻动态驱动。 IC Markets Global 中文团队 中文官网: https://www.icmapac.com Email: support.cn@icmarkets-cs.com 微博：@IC小帮手

美国市场因降息预期升温而上涨 —— 标普上涨1% 受美联储降息预期增强以及伊朗未遂袭击美国基地影响，美国股市昨日大幅上涨。美联储副主席米歇尔·鲍曼表示，最快可能在7月降息，美国主要股指强劲反应，道琼斯上涨0.89%，标普500上涨0.96%，纳斯达克上涨0.94%。美债收益率和美元同步下跌，2年期国债收益率下跌4.4个基点至3.863%，10年期收益率下跌2.8个基点至4.348%，美元指数（DXY）在早盘一度上涨后最终下跌0.72%，至98.38。油价遭重挫，因市场消息称伊朗试图袭击驻卡塔尔美军基地失败，随后特朗普总统宣布伊朗与以色列已达成初步停火协议。布伦特原油暴跌8.86%，至70.22美元/桶，WTI原油下跌8.88%，至67.30美元/桶。黄金虽然日内波动较大，但最终仅上涨0.06%，收于每盎司3,368.46美元。 油价未来几日或将持续波动 昨日油价大幅下跌，因伊朗未封锁霍尔木兹海峡的油气运输通道，而是选择袭击驻卡塔尔的美军基地。市场反应相当诡异——当一个国家袭击美国军事基地却被视为利好，但交易者也只能根据市场情绪操作。油价早盘受美方周末空袭刺激一度大涨，但随后伊朗的报复行为被市场认为是“缓和信号”，加之停火传闻，市场情绪急转直下，空头情绪迅速占据上风。WTI当日最高触及78.40美元，但如今已跌至66美元以下，短短24小时内波动区间巨大。交易者普遍认为在中东局势尚未明朗前，油市难以形成稳定趋势，而从近几日的情况来看，真正的清晰信号或许还需时日。 又一个交易日即将开启，市场情绪紧张 今日交易者预计将迎来又一个波动频繁的交易日，市场仍受地缘政治局势影响，同时还有多项重要数据及央行讲话在即。亚洲股市或将在隔夜美股强劲表现带动下高开，尽管今日亚盘无重大事件公布，市场仍预计将出现较大波动。欧洲市场将聚焦英国，英国央行行长贝利将出席上议院听证会，德国IFO商业景气指数也将公布，欧元交易者将密切关注。纽约交易时段看点颇多，加拿大CPI数据（预期+0.5%月率）将首先公布，随后焦点转向华盛顿，美联储主席鲍威尔将在众议院金融服务委员会就货币政策报告作证。此外，美国还将公布消费者信心指数和里士满制造业指数，但预计鲍威尔的证词以及特朗普总统的最新表态仍将主导市场情绪。 IC Markets Global 中文团队 中文官网: https://www.icmapac.com Email: support.cn@icmarkets-cs.com 微博：@IC小帮手

美国空袭引爆市场波动 —— 股市承压下行 交易员预计，随着美国在周末对伊朗核设施发动空袭，今日市场波动性将大幅上升。上周五市场相对平静，美国三大股指波动有限，道琼斯小幅上涨 0.08%，标普500 下跌 0.22%，纳斯达克下挫 0.51%。不过，在本周一开盘后，这些指数可能将面临较大下行压力。美元指数（DXY）微升 0.04%，报 98.70；美国国债收益率下跌，2年期收益率下降 3.4 个基点至 3.908%，10年期下降 1.6 个基点至 4.375%。油价在上周五表现不一，布伦特原油下跌 2.33%，报 $77.01，WTI 原油小幅上涨 0.46%，报 $73.84。然而，周一亚洲市场开盘后，油价已出现明显跳涨。黄金在上周五下跌 0.07%，收于 $3,367.98，但今早开盘后亦强势上扬，最高触及 $3,388。 中东局势升级 —— 市场将走向何方？ 交易员预计，未来几个交易日风险资产将出现大幅波动，但波动的幅度及方向将在很大程度上取决于冲突双方在未来数小时内的行动。伊朗已承诺将对美军空袭予以报复，并表示“一切选项皆在考量之中”；同时，美国前总统特朗普警告称，若伊朗不与以色列达成和平协议，美国可能继续发动军事打击。若冲突进一步升级（如伊朗对美国目标发动袭击），那么油价、黄金和避险货币将可能大幅上涨，而股票与高风险资产将遭遇抛售；反之，若出现任何谈判或缓和的迹象，市场可能会出现修正性回调。有经验的市场参与者预期，未来几日可能先出现冲突升级、随后转向妥协的局面，因而已提前进行相应布局。不过，一切仍需拭目以待，市场将密切追踪后续进展，并迅速对突发消息作出反应。毫无疑问，本周注定将是非常活跃的一周。 中东局势主导今日市场情绪 中东地区冲突升级，美国正式介入，这将成为今日市场情绪的主导因素。与此同时，一些关键经济数据也将在今天出炉，可能影响各地市场表现。全球将公布一系列制造业与服务业 PMI 初值数据，包括澳大利亚、法国、德国、欧元区、英国与美国。美国还将公布成屋销售数据。此外，多位央行官员将于今日发表讲话，包括美联储的 Waller、Bowman、Goolsbee、Kugler、Williams 以及德国央行行长 Nagel。投资者将密切关注官员言论中的政策信号。 IC Markets Global 中文团队 中文官网: https://www.icmapac.com Email: support.cn@icmarkets-cs.com 微博：@IC小帮手